半导体电子设备诺贝尔奖有望引爆行情源泉

半导体、电子设备：诺贝尔奖有望引爆LED行情 荐15股 类别： 机构： 研究员：

[摘要]

原本商定孩子归男方投资要点：

每周观点：本周我们重点强调诺贝尔物理学奖的授予对于LED行业的提振作用，宣告着LED照明时代的到来，再加上10月份60W及以上的白炽灯禁售给予LED照明灯具替代提供了巨大空间，同时我们预计新一轮补贴政策大概率在四季度颁布，届时将进一步拉动LED需求及提升未来预期。另外，GTAT的破产申请对于蓝宝石智能终端应用无疑是一次考验和挑战，但不会改变IT巨头对蓝宝石应用方向的坚定，成本和良率问题的解决将是新一轮蓝宝石行情的关键拐点。而半导体行业景气持续高企、产业链向大陆转移、国家大力扶持的三大逻辑依然清晰，建议超配整个板块。

本周行情回顾：本周电子板块继续上扬，涨幅达到1.97%，同期沪深 00指数上涨0.57%，创业板指上涨1.95%，中小板综上涨1.79%。

推荐组合：大族激光、三安光电、欣旺达、生益科技、瑞丰光电、佛山照明、阳光照明、勤上光电、京山轻机、长信科技、光韵达、、长盈精密、劲胜精密、立讯精密、兴森科技。

本周个股强调：

本周一点评了GTAT申请破产事件对蓝宝石应用的影响：综合各方面信息，我们相信GTAT与苹果的合作关系受到重大挑战。去年11月4日，GTAT与苹果签署5.78亿美元的五年合作协议，向苹果供应蓝宝石制造材料。根据计划，如果GTAT亚利桑那州工厂实现了预期运营目标,GTAT将在10月底获得苹果最后一笔1. 9亿美元的款项。但从GTAT最近几个月急剧下降的现金及最终申请破产保护的措施来看，很可能苹果已经决定提前收回无息贷款。从下游蓝思伯恩的消息反馈来看，GTAT热交换法此前没有量产经验，新工厂产能投放及良率爬坡大大低于预期，造成蓝宝石成本居高不下。